先把U卡拆成银行卡和加密服务
“U卡”不是内地法律上的统一产品名称。若产品要求用户充值稳定币，再兑换成法币用于消费，分析不能停留在卡片由哪家境外银行发行，还要看谁向用户提供充值、兑换、资产保管和结算。境外某项服务合法，不代表其可以面向境内主体提供，也不代表内地团队可以据此开展推广。
应使用2026年现行通知，而不是只引用旧文件
2026年2月6日发布的银发〔2026〕42号通知，已明示同时废止银发〔2021〕237号。新通知继续禁止境内相关虚拟货币业务，并明确境外单位和个人不得以任何形式非法向境内主体提供虚拟货币相关服务。对于包含相关活动的U卡方案，应结合真实服务内容适用新通知，不能只凭境外公司或境外卡号作出准入结论。
新通知还涉及互联网商业展示、营销宣传、付费导流，以及明知或应知境外主体非法向境内提供相关服务而继续协助的责任。因此，短视频推广、社群分销、邀请返佣和境内客服协助开户，都应纳入审查，而不只是检查网站服务器放在哪里。
不要混淆三种不同的事实
假设一名符合境外产品条件、长期在境外生活的客户，旅行时使用已有银行卡，与项目专门向内地居民宣传“充值USDT即可刷卡消费”，是不同场景。后一种涉及主动获客及完整加密服务，不能拿前一种常见的跨境刷卡场景作为合法依据。
同样，单纯讨论境外法币银行卡的申请或使用，不能不加分析地等同于经营加密业务。需要核对真实居住、服务对象、交易路径及营销内容；国籍、境外手机号或一个收件地址，都不能单独决定全部结论。本文也不据此判断所有内地居民使用境外卡均属违法。
在营销启动前形成明确的服务边界
建议先整理产品功能、内地关联人员及全部获客渠道，识别是否存在面向境内主体的受限制服务和资金安排。未确认允许前，不应先投放广告或招募代理，再依赖条款中的地区免责声明补救。对确实只服务合规境外市场的项目，应使客户条件、注册审核、合作方批准和推广渠道相互一致；发现不符条件的流量，应有拒绝和复核机制，而不是指导客户包装信息。
行动建议
- 列清买币、兑换、充值、结算和银行卡服务的实际提供主体。
- 按银发〔2026〕42号审查内地客户、营销、导流及协助环节。
- 核验真实服务对象和产品条件，不把境外手机号或地址当作充分证明。
- 审查代理、返佣、社群及客服脚本，先确认业务边界再开展营销。
以上内容仅供信息浏览和参考，不构成法律意见；如有具体事项，建议咨询专业律师。
参考依据
- 关于进一步防范和处置虚拟货币等相关风险的通知，银发〔2026〕42号 — 中国人民银行等八部门／中国证监会官网
